现象 部分银行显示大额存单产品额度告急

具体从四大国有银行的情况来看，与4月24日相比，中国农业银行的起点金额50万元三年存期和起点金额20万元二年存期的大额存单利率均下调了0.1%，分别为3.25%和2.6%。中国工商银行30万元起存三年存期和20万元起存两年存期的大额存单利率也均下调了0.1%，分别为3.25%和2.6%。中国银行20万元起存三年存期和20万元起存两年存期的大额存单利率分别为3.25%和2.6%，中国建设银行大额存单最高年利率为3.25%。

不仅国有银行的大额存单利率调降，多家股份制商业银行的大额存单利率也有所下调，降幅为10BP。如4月25日浦发银行100万元起存三年存期的大额存单利率较4月24日下降了0.1%，为3.45%。

除利率下调外，部分银行显示大额存单产品额度告急。如民生银行部分2年期和3年期大额存单产品显示额度不足或售罄。

分析1 预计会有更多银行降低大额存单利率

大额存单素来是商业银行的“揽储利器”。普益标准研究员杜宣玮分析，受近期政策导向及金融市场动荡的影响，日前多家银行均不同程度下调了大额存单利率或收紧额度。“长期来看，会有更多银行加入降低大额存单利率的队伍，通过此方式压缩负债端成本，同时由负债端传递到资产端，以期有效降低实体经济融资成本，保持自身净息差。”杜宣玮说。

“金融支持实体经济发展是长期政策导向。在让利实体经济的政策导向下，银行业适度加大了贷款让利幅度，适度转移负债端压力。”普益标准研究员罗倩表示，从短期政策实施来看，4月15日，央行正式宣布下调0.25个百分点的存款准备金率，此次降准预计向市场释放5300亿元左右的资金，能够进一步缓解各大银行存款压力。在政策引导降低实体经济融资成本的背景下，预计未来大额存单利率仍是下行趋势。

分析2 定期存款中短期利率呈上升趋势

“从2021年下半年定存利率走势来看，中短期利率呈上升趋势，长期利率则相对稳定。”融360数字科技研究院分析师刘银平分析。

罗倩分析，近年来金融监管部门一直在引导银行降低负债成本，今年还对银行协议存款等提出了更严格的要求，从长期来看，定期存款利率还有下降空间。

大额存单利率下调、银行理财产品收益出现“浮亏”，投资者该如何打理自己的“钱袋子”？ “今年一季度，由于股市低迷，导致很多配置权益类资产的理财产品净值下跌，部分产品甚至跌破初始净值1，投资者产生账面浮亏。”刘银平提醒，投资者应理性看待理财产品的净值下跌，一方面净值下跌可能只是部分产品在短期内的收益表现，而很多理财产品期限较长，投资者不必过于纠结短期内的净值波动；另一方面，投资者也要提高自己的理财水平及风险意识，不要盲目追求高收益，不购买超出自身风险承受能力的理财产品。

杜宣玮表示，投资者应谨慎评估自身风险承受能力，选择与自身情况相符的理财方式。虽然近期受多重因素影响金融市场波动较大，但银行在稳定收益及风险控制的平衡上具有相对优势，投资者仍可保持一定信心。